現狀?

過去的十八個月對于光伏企業和設備材料供應商來說是極為艱難的一段時日。大規模的產能過剩和價格大幅下跌導致企業利潤縮水、季度財報連續虧損，以至愈來愈 多的公司或艱難維生，或全面退出市場舞臺，甚至直接破產。“太陽能產業震蕩”這一字眼被媒體反復使用，以形容市場現狀。

在包括SEMI的光伏行業高級經理人論壇(PVFab Managers Forum)等在內的Intersolar南美展會中所舉辦的 各種活動中，“死亡之谷”這個字眼也被反復用來形容產業內新興企業在將研發階段的資本需求向商業化量產轉型時 的資本需求等領域內所遇到的挑戰。許多薄膜技術領域內的企業由于從實驗室向工廠過渡階段的資金不足，在今年也都紛紛遭遇了滑鐵盧。

然而，業內有人提出還有另外一個字眼或許可以更好地反應出光伏制造業的現狀。這個字眼為這一產業提供了某種策略，一個用來努力恢復盈利狀態并追求可持續發展的業務模式。

在今年早些時候，產業內很少有人將注意力放在解決導致“無利潤的繁榮”的根本問題上，這個字眼最早是用來描述美國鋁業的，當時美國鋁業的產品銷售均價(ASP)由于業內產能過剩而持續下跌，盡管實際的市場規模在不斷擴大。

之后，同一字眼又被廣泛應用至半導體產業，當時的 半導體產業正經歷著周期性的繁榮與蕭條。該產業的蕭條是由于產能過剩所導致的ASP下跌而造成的，盡管在那之前 市場出現了復蘇。只有當供需動態得到恢復，才能使ASP得到改善，從而創造一個走向繁榮的復蘇環境。

隨著歷史在光伏產業內又一次重演——盡管是光伏產業首次經歷這種狀況——仔細研究能夠幫助整個產業走出泥潭的市場因素還是十分關鍵的。

產能過剩

在多晶硅、硅片、電池和組件等產業關鍵領域內出現 的慢性產能過剩可以，并正在通過各企業退出市場運營得到部分緩解，而退出的方式包括申請破產、收購合并和停 產或減產等。

盡管“產業整合”這一字眼的應用范圍極廣，但其核心 意思是指“妥協讓步”。當仔細查看在最近兩年內退出市場的 各家企業后可以發現，他們當中很少具有較大的產能基地。

如多晶硅等上游領域已經在產能方面進行了大幅縮減。這些舉動很顯然是對多晶硅價格跌至許多小型生產商生產成本以下的狀況的妥協。當多晶硅等產品的價格以美元每公斤計數時，長時間承擔損失則可使得一家企業的存在永遠成為歷史。大多數被縮減的產能都來自小型生產商; 有分析表明，當價格跌至50美元/公斤以下時，大量的小型生產商已 退出市場。但是，最近一則關于賽維LDK“暫時”關閉其1.7萬公噸多晶硅產能中的大部分產能的消息再次證實了只有大型生產商才能在當前的低價環境中存活下來的觀點，同時也證明了，多晶硅價格的大幅探底已經接近尾聲，價位徘徊在20美元/公斤左右。少數規模極大的多晶硅供應商能夠以低于此水平的價格進行生產。

但是，硅片和電池領域內的產能過剩仍舊處于僵持狀 態，很遺憾地，只有業內再次損失多家具有較大產能的企業才能再次實現供需平衡。

歐洲的硅片和電池制造商迄今已率先進行了產能縮減。如REC和肖特(Schott)等企業已經在價格下跌的壓力下停止了旗下硅片業務的運營。小型組件生產商也停止了太陽能電池的生產，并轉向使用臺灣地區和韓國所生產的電 池來維持自身的競爭力。

在光伏組件領域內，特別是晶硅組件領域內，產能過 剩仍是一個重要問題。大多數過剩的產能來自于亞洲，特別是中國市場。由于市場準入門檻很低，目前這一市場上 仍在運營的二三級組件生產商數量仍超過200家。

組件ASP的下跌盡管與小型多晶硅生產商從市場中銷聲匿跡的情形不同，但卻同樣殘忍。價格的下跌隨即帶來了 材料成本的削減。這種狀況延長了多家組件生產商所經歷 的不可避免的產業動蕩時間，但是有數據表明，隨著ASP持續下跌，這些價格已經低于許多生產商的生產成本了。

在2012年內，已有多個兆瓦的組件產能從市場上消失。盡管很難統計出具體數字，但是一些二三級生產商， 特別是來自中國的二三級生產商，已然關門大吉，轉回其此前的核心生產業務了。

而有些例子更為明顯，肖特太陽能在今年六月宣布全 面退出晶硅組件市場，從而市場上的產能將減少450MW。GTM市場調研公司在六月份公布了一份名為《2012-2016年光伏技術 、產能 、成本展望》( PVTechnology , Production and Cost Outlook: 2012-2016)的報告，這份報告進一步證明產能過剩狀況正在緩解，并預計到2015年，將有21 GW 光伏組件產能不復存在。從整體來看，2012 年組件 供應量比全球市場需求量多出了接近110%(約59GW)，而總需求量僅為30GW。GTM市場調研公司還預計，硅片、電池和組件制造商在2015年可實現60GW的綜合產能縮減。

技術遷移

從半導體產業所經歷的多個無利潤繁榮期中獲得的經 驗表明，合并和妥協是應對產能過剩的解決方案之一，但是并不足以確保產業的復蘇。

那些主流半導體制造商們所使用的重要的做法就是在 所有有需要的地方向新技術工藝快速過渡，從而比只是簡單地使用成本下調策略的競爭對手，更快、幅度更大地降 低成本，進而保證與ASP下跌速度的同步。

通過移動技術節點，并以十年為周期朝著更大的硅片 基底進化(這需要全新的工廠、設備和精選出的新工藝)，一 些領先的企業可以迅速迫使那些落后的企業退出相應的市場。擁有無法與其他主要競爭對手相媲美的生產